주식 투자 초보 탈출하기: 자신감을 갖고 투자하는 방법

초보자가 투자를 망설이게 되는 가장 큰 이유는 아마도 역동적으로 변하는 시장 상황 때문일 것이다. 그러나 기본적인 원칙을 갖추고 서로 다른 자산 유형들을 이해하면 장기적인 관점에서는 이익을 올릴수도 있을 것이다. 가장 먼저 해야 할 것은 투자 상품의 종류와 함께 그 위험도를 판단하는 것이다. 새로운 투자자들에게는 인덱스 펀드(index funds) 상장지수 펀드(ETF,Exchange Traded Funds)처럼 시장 상황을 반영하는 상품을 선택하는 것이 좋을 수도 있다. 

 

적금

현금을 은행에 예금하는 것은 가장 보편적인 투자 방법이며, 가장 간단하고, 가장 이해하기 쉬운 것이다. 투자자들은 자신의 자금을 은행에 예치하고 이를 통해 이자를 획득하며, 자금을 확실하게 보장받을 수 있다.

 

그러나 보통 이러한 적금 이자는 인플레이션 비율을 넘어서지 못하는 경우가 많다. 상당히 유동성이 큰 상품으로 일반 저축 계좌에 비해 높은 이자를 제공하는 양도성예금증서(CD) 상품들도 존재한다. 그러나 특정 기간 동안 자금이 묶이게 되며 이를 조기 출금할 경우 패널티가 부여된다.

채권

채권은 투자자가 채무자에게 자금을 대출해 주는 상품을 뜻한다. 보통의 채권에는 법인이나 정부 기관이 관여되며, 이들은 자신의 자금을 대출하는 대가로 이자 소득을 올리게 된다.

 

채권 금리는 기본적으로 이자율에 의해 결정되는데, (미국의 경우) 양적 완화 기간이나 연방준비제도이사회(FRB), 중앙 은행들이 금리를 인상할 때 거래가 활발하다.

주식

투자자들은 기업의 주식을 구매하여 기업의 성공적인 성장에 동참할 수 있다. 기업이 성공적으로 성장할 경우, 주식 가격 상승과 함께 배당 이익을 누릴 수 있다. 물론 반대의 경우에는 손실을 볼 수도 있다.

 

보통주를 보유한 투자자들은 주주총회에서 의결권을 갖는다. 우선주 보유자들은 의결권은 없지만, 일반 주주보다 배당금에 대한 우선권을 갖는다.

뮤추얼 펀드

뮤추얼 펀드는 한 명의 투자자 이상이 유가 증권을 매입하기 위해 자금을 공통으로 투자하는 것이다. 뮤추얼 펀드가 꼭 방어적인 투자일 필요는 없는 것은, 포트폴리오 관리자가 이를 주식, 채권, 증권 등에 투자하기 때문이다. 개인들은 1백만 원을 투자하여 이를 포트폴리오 내 100여개의 서로 다른 주식에 투자되도록 할 수 있다.

 

뮤추얼 펀드는 때로 S&P 500이나 다우 산업 지수와 같은 기초적인 산업 지수에 기초해 설계되기도 한다. 또한 적극적으로 운영되는 뮤추얼 펀드도 많은데, 이는 포트폴리오 관리자가 이를 꾸준히 업데이트 하는 경우다. 그러나 무추얼 펀드에는 연간 관리 수수료와 더불어 선불 수수료가 존재한다.

상장지수 펀드(ETF)

상장지수펀드는 주식 시장에서 거래가 가능한 투자 신탁 상품으로 1990년대 중반 도입 이후 상당한 인기를 끌고 있다. ETF는 뮤추얼 펀드와 유사하지만 주식 거래소에서 종일 거래된다는 차이가 있다. 즉, 이를 통해 주식의 매수와 매도 상황을 반영하며, 거래일 동안 가치가 급변할 수 있음을 뜻한다.

 

ETF는 S&P 500과 같은 지수 또는 ETF 발행자가 기초로 삼고자 하는 주식의 "바스킷(basket)"에 기반을 둘 수 있다. ETF는 신흥 시장, 상품, 생명 공학이나 농업과 같은 시장을 포함시킬 수 있다. 이처럼 폭넓은 거래 범위 때문에, 많은 투자자들이 ETF를 선호한다.

그 외의 투자 상품들

 · 부동산

투자자는 상업용 또는 주거용 부동산을 직접 매입할 수 있다. 또는 부동산 투자 신탁 주식(REITs, Real Estate Investment Trusts)을 매입할 수도 있다. 이는 투자자가 함께 자금을 모아 부동산에 투자하는 일종의 뮤추얼 펀드와 유사하며, 이를 주식처럼 주식 거래소에서 거래 한다.

 · 헤지 펀드 및 사모 펀드

헤지 펀드를 통해 시장 수익을 넘어설 수 있도록 설계된 "알파(alpha)"로 다양한 자산에 투자할 수 있다. 그러나 수익이 보장되지는 않으며, 엄청난 변동성으로 큰 수익 또는 큰 손해를 볼 수 있다. 일반적으로 100만 달러 이상의 상당한 초기 투자자금과 자산이 요구되며, 허가 받은 투자자들만 참여할 수 있다.

 · 상품(원자재)

상품은 금, 은, 원유, 농산물 같은 유형 자원에 투자하는 상품이다.

투자 잘하는 방법?

숙련된 투자자들은 다양한 자산에 포트폴리오를 분배한다. 투자를 잘하는 가장 좋은 방법이 있다면 이는 간단한 투자부터 시작해서 점진적으로 포트폴리오를 확장해 나가는 것이다. 특별히 일반적인 주식, 부동산, 대체 투자를 경험하기 전에 뮤추얼 펀드나, ETF를 살펴보는 것도 좋은 첫 걸음이 될 것이다.

 

대부분의 사람들이 너무 바빠 매일 포트폴리오를 관리하지 못하고, 이를 걱정한다. 따라서 시장 상황을 반영하는 인덱스 펀드를 고수하는 것도 하나의 방법이다. 뮤추얼펀드 칼럼니스트 스티븐 골드버그는 개인들에게는 단 세개의 인덱스 펀드만 있다면 된다고 주장한다. 첫째, 미국 주식 시장 전반에 관한 것. 둘째, 국제 시장 전반에 관한 것. 셋째, 채권 지수를 추적하는 것.

마치며

투자에 있어 공부는 필수다. 알지 못하는 상품에는 투자하지 않아야 한다. 경험 많은 투자자들의 권고를 '고려'하되, 신뢰할 수 없는 출처에서 비롯된 정보들은 의심해야 한다. 투자 전문가를 만날 때는 투자에 대한 수수료를 챙기는 이들이 아닌, 시간에 대한 비용을 청구하는 전문가를 만나는 것이 좋을 수도 있다. 무엇보다도 잊지 말아야 할 것은 포트폴리오를 다양한 자산에 분배하는 것이다.

 

https://www.investopedia.com/articles/basics/11/3-s-simple-investing.asp